宜昌交運完成8.16億元定增引入三峽資本和同程旅行

7月19日，宜昌交運發布“非公開發行股票發行情況報告書暨上市公告書”，已經完成8.16億元、1.7億股非公開發行股票的計劃，新增股份于7月20日上市。

根據預案，募集資金將投向兩壩一峽新型游輪旅游運力補充、長江三峽省際度假型游輪旅游項目和補充流動資金，其中“兩壩一峽”項目是建設傳統動力和新能源純電動觀光游輪各1艘，“省際度假型游輪”為建設4艘省際度假型游輪。

引入三峽資本和同程旅行

本次發行對象15名，陣容豪華，吸引了很多大基金和券商，如UBSAG(瑞銀集團)、華夏基金、財通基金、興證全球基金、中信建投證券、五礦證券等。值得關注的是，除金融機構之外，旅游行業相關龍頭企業也在列其中，如三峽資本控股有限責任公司(簡稱：三峽資本)、同程網絡科技股份有限公司(簡稱：同程旅行)。其中，三峽資本獲配4175.37萬股，金額2億元；同程旅行獲配3131.52萬股，金額1.5億元，分別成為發行后第二、三大股東。

資料顯示，三峽資本大股東為央企中國長江三峽集團有限公司，是全球最大的水電開發運營企業和中國最大的清潔能源集團；而同程旅行則是領先的休閑旅游在線服務商，旗下同程藝龍已在港股上市，2020年年付費用戶1.55億元。

宜昌交運董事長殷俊在接受《證券日報》記者采訪時表示：“通過定增，三峽資本和同程旅行已經成為公司第二大和第三大股東，未來將借助他們的資本運作能力和品牌資源優勢，進一步拓展旅游業務規模，布局清潔能源業務。”

景鑒智庫創始人周鳴岐接受《證券日報》記者采訪時表示：“三峽資本是大國資，資金實力雄厚，有利于區域資源整合，未來在資本運作方面有更多想象空間；同程將在客流導入上給予助力，新的股東方進來后對宜昌交運旅游業態的發展有促進作用。但對于宜昌交運的未來轉型，不僅僅需要資金、資源和渠道，更需要好的頂層戰略設計和旅游度假產品。三峽的資源非常豐富，如何利用好天然資源、如何提升價值，是公司未來發力的重點，值得期待。”

加速交通主業向旅游業轉型

10年前宜昌交運上市之初，就認識到道路客運面臨越來越大的沖擊，公司地處有三峽門戶之稱的宜昌，謀劃著如何向旅游產業轉型。經過十年發展，公司投資建造了6艘“兩壩一峽”新型觀光游輪，“兩壩一峽”系列產品旅游接待量由2010年2.5萬人到2019年突破121萬人，實現了跨越式發展。

公司還積極研究新能源、綠色環保技術的船舶運用，推動船舶綠色發展。

6月30日，募投項目之一，新能源純電動觀光游輪“長江三峽1”號在湖北宜昌完成船體建造，轉入舾裝。“這艘三峽游輪零排放、零噪音、零污染，每年可替代燃油530噸，減少各類有害氣體排放1660噸。”殷俊告訴記者，“計劃2021年12月試航。”

現在，宜昌交運的旅游綜合服務業務包括旅游交通服務、觀光游輪服務、旅游港口服務、旅行社業務及旅游景區運營。轉型使宜昌交運主營業務發生了變化。6月16日，公司發布《關于擬變更公司名稱及證券簡稱的公告》，擬將公司名稱由“湖北宜昌交運集團股份有限公司”變更為“湖北三峽旅游集團股份有限公司”，簡稱由“宜昌交運”變為“三峽旅游”。

公司表示，近年來，隨著區域綜合交通格局的變化，公司旅客運輸業務受高鐵動車、民航及私家車、網約車等出行方式影響，收入和利潤占比逐年下降；同時，公司旅游綜合服務業穩步發展，利潤占比逐年上升。根據公司的戰略規劃，公司已確定了打造“中國內河游輪旅游產業的領航者”的未來發展目標。

從占比上看，2019年公司旅游服務業務營業利潤貢獻占公司營業利潤總額的比例已達到43.53%，遭遇新冠疫情影響以后旅游業務逐漸恢復，2021年1至5月該項指標達到了34.82%。預計2021年全年游客接待量將超過疫情前2019年全年。

由于今年上半年旅游業務恢復情況好于預期，7月9日，公司發布《2021年半年度業績預告修正公告》，預計歸母凈利潤4800萬元至5200萬元，同比增長257.46%至270.58%。

周鳴岐認為，宜昌交運作為宜昌當地國企，區域資源獲取能力較強，也有較成熟的交通網線運營經驗，具有出行游玩一體化發展潛力�？梢钥吹轿磥砺糜涡袠I會由純粹的觀光游向度假化轉型，特別是受疫情影響出境游消費回流后，這個趨勢更加明顯，國內度假產品供給側的很多不足也愈發凸顯。觀光產品大多是低端化、標準化的旅游產品，而度假產品則更傾向個性化、體驗化、高端化、品牌化、體系化的方向轉變，這就需要有頂層架構設計和專業化團隊打造一系列產品。高端度假市場機會已經到來，這對于旅游行業是很大的機遇。宜昌交運打造高端內河游輪旅游產業的方向很好，如能將游輪和陸地的特色度假產品結合，形成三峽區域的度假高端產品標桿前景可期。